截至2021年底,全市个人投资者持有金融产品8067.23万人,占99.23%;机构投资者62.67万人,占0.77%。金融产品的受众仍然更喜欢风险较低的产品类型。截至2021年底,持有金融产品的投资者中,风险偏好为二级(稳定)的投资者最多,占34.89%。与去年同期相比,一级(保守)和二级(稳定)的风险偏好增加了3.08个百分点和2.59个百分点。
资产管理新规以来,金融产品净值转型取得了显著成效,持有净值产品的投资者数量也在上升。截至2021年底,净值金融产品投资者占99.06%,较去年同期增长约10个百分点。
苏宁金融研究院副院长薛洪燕告诉《证券日报》,银行金融市场投资者数量的持续增长主要有三个原因:一是宏观层面,居民财富从房地产向金融资产转移的趋势正在加快,特别是2021年房地产监管进程加快;二是行业结构层面,随着互联网金融管理的逐渐下降,以银行和公共基金为代表的正规军更受投资者青睐;第三,对于银行本身,在资产管理风口的预期下,近两年来,银行普遍增加了对资产管理业务的投资和关注,加快了当前属性金融产品的创新,在流动性和收益方面取得了更好的平衡,赢得了投资者的青睐。
金融投资收益显著增加。
报告显示,在资产管理行业打破刚性交易的背景下,银行财务管理凭借其长期稳定的资本供应渠道、专业高质量的资产管理能力和丰富多样化的创新产品设计,实现了相对稳定的产品回报。
随着投资者团队的快速增长,银行金融投资收入显著增加。新的资产管理规定发布以来,金融产品为投资者创造了3.61万亿元的收入。其中,2021年创收近1万亿元。
在服务投资者的同时,银行金融服务实体经济的质量和效率大大提高。同时,投资资产标准化程度提高,服务实体经济质量和效率提高。截至2021年底,金融资金投资债券资产21.33万亿元,占68.39%,比新资产管理规定发布时增加19.43个百分点。2021年,金融资金投资绿色债券2200多亿元,疫情防控、农村振兴、扶贫等专项债券1200多亿元,为中小企业发展提供3万多亿元的资金支持,筹集600多亿元ESG主题金融产品,筹集600多亿元农村振兴、公益慈善等社会责任主题金融产品,有效促进共同繁荣。
天载配资认为,随着银行金融产品规模的增加,银行金融对实体经济的支持作用也有所提高。同时,与存款基金相比,银行金融基金通常配置更多的债券、股权等直接融资资产,有助于加快我国融资结构从间接融资到直接融资的转型,与间接融资相比,以股权为代表的直接融资有助于降低实体经济杠杆率,在特定领域发挥更有效的融资支持作用。
金融机遇与挑战并存。
展望2022年银行理财市场的发展,相关专家表示,银行理财发展机遇与挑战并存。
从行业发展趋势来看,中长期居民资产从房地产向金融资产转移的趋势保持不变,但2022年,由于房地产监管边际放松和金融市场波动性增加,短期内,净值银行金融产品对客户的吸引力下降,对银行产品管理能力提出更高的要求。
报告还提出,金融市场机构将主动,充分发挥中长期资本收集、资产灵活配置、周期波动的作用,抓住居民对财富价值的巨大需求,满足金融投资者平衡风险和收入的需求,积极帮助居民在整个生命周期管理财富,提高风险抵御能力。进一步做好客户肖像,针对不同年龄、风险偏好客户群体,加强养老基金转型,丰富养老产品供应。
天载配资预计2022年银行金融市场股权产品将逐步增加,但固定收益产品投资收益率预计下半年将回升;特别是在美联储预期加息的情况下,可能导致固定收益率回升,中国金融产品市场需求依然强劲,仍将有大量资金进入金融市场购买金融产品。
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